📘 월배당 ETF 비교: JEPI vs. JEPQ, 나에게 맞는 선택은?
안정적인 월배당을 기대할 수 있는 ETF 중에서도 많은 투자자들이 주목하는 두 종목, JEPI와 JEPQ. 둘 다 JP Morgan이 운용하는 인컴 중심의 ETF지만, 투자 전략과 구성 종목, 기대 수익률에서 큰 차이를 보입니다. 이 글에서는 두 ETF의 차이점과 어떤 상황에서 어떤 ETF를 선택하면 좋을지 정리해보겠습니다.
📑 목차
- JEPI와 JEPQ 개요
- 수익률 및 배당 비교
- 포트폴리오 구성 및 섹터 비중
- 어떤 ETF를 선택해야 할까?
- 결론 및 추천 조합
1. 🧾 JEPI와 JEPQ 개요
| 항목 | JEPI | JEPQ |
|---|---|---|
| 정식 명칭 | JPMorgan Equity Premium Income ETF | JPMorgan Nasdaq Equity Premium Income ETF |
| 출시일 | 2020년 5월 | 2022년 5월 |
| 운용자산 (AUM) | 약 39.7B 달러 | 약 24.2B 달러 |
| 추적 지수 | S&P 500 기반 | 나스닥 100 기반 |
| 전략 | 저변동 가치주 + 커버드콜 | 성장주 + 커버드콜 |
| 배당 주기 | 월배당 | 월배당 |
2. 💰 수익률 및 배당 비교 (2025년 5월 기준)
| 항목 | JEPI | JEPQ |
|---|---|---|
| 월배당금 | $0.48792 | $0.59790 |
| 연간 배당 수익률 | 약 8.03% | 약 11.32% |
| 최근 변동성 | 낮음 | 중간 이상 |
3. 📊 포트폴리오 구성 및 섹터 비중
🔹 상위 보유 종목
- JEPI: Visa, Mastercard, Progressive, Trane Technologies 등
- JEPQ: NVIDIA, Microsoft, Apple, Amazon, Google 등
🔹 산업 섹터 비중
| 섹터 | JEPI | JEPQ |
|---|---|---|
| 기술 | 20.7% | 41.8% |
| 헬스케어 | 13.1% | 6% 이하 |
| 금융 | 13.5% | 거의 없음 |
| 커뮤니케이션 | 낮음 | 13.8% |
| 소비재 | 중간 | 12.5% |
4. 🧭 어떤 ETF를 선택해야 할까?
| 투자자 유형 | 추천 ETF | 이유 |
|---|---|---|
| 은퇴자, 안정적인 현금흐름 선호 | JEPI | 하락장에서도 안정적인 월배당 확보 가능 |
| 중장기 성장성과 배당 동시 추구 | JEPQ | 기술주 상승장 수혜 + 고배당 |
| 리스크 분산, 포트폴리오 균형 | JEPI + JEPQ | 방어 + 성장 동시에 추구 가능 (예: 60:40 비중) |
✅ 결론 및 투자 전략 요약
- JEPI: 안정성과 배당 중심. 방어력이 높아 시장 하락에 유리.
- JEPQ: 기술 성장주에 투자. 상승장에서 수익과 배당 기대.
- 두 ETF를 혼합하여 안정성과 성장성 동시 추구 가능.
💡 Tip: 매월 배당이 들어오는 ETF는 현금흐름 확보에도 유리하므로, 포트폴리오의 코어 인컴 자산으로 활용할 수 있습니다.
글로벌 금리 인하 사이클 진입 시, JEPQ 비중을 조금씩 늘리는 전략도 고려해볼 수 있습니다.
글로벌 금리 인하 사이클 진입 시, JEPQ 비중을 조금씩 늘리는 전략도 고려해볼 수 있습니다.
이 글이 JEPI와 JEPQ 중 어떤 ETF를 선택해야 할지 고민하시는 분께 도움이 되었길 바랍니다.
추가적인 ETF 분석이나 배당 스케줄이 궁금하시다면 댓글로 남겨주세요!